চীনের আমানত বিমা তহবিলে আনুমানিক বিমাকৃত আমানতের মাত্র ০.১ শতাংশ

বিস্তৃত সুরক্ষার পেছনে ছোট্ট তহবিল

চীনের আমানত বিমা তহবিলে ২০২৫ সালের শেষে ছিল ১৩০.৪৩৫২ বিলিয়ন ইউয়ান, যা প্রায় ১৮.৫ বিলিয়ন ডলার। ওই বছর ব্যাংকগুলোর কাছ থেকে ৬৫.৬৪৬৯ বিলিয়ন ইউয়ান প্রিমিয়াম সংগ্রহ করা হয় এবং আর্থিক ঝুঁকি নিরসনে ব্যয় হয় ১৩.৫৯৭২ বিলিয়ন ইউয়ান। নির্দিষ্ট এই পরিসংখ্যানগুলো এমন একটি তহবিলের আকার তুলে ধরে, যার স্থিতি আনুমানিক বিমাকৃত আমানতের প্রায় ০.১ শতাংশ—চীনের আর্থিক খাত নিয়ে আন্তর্জাতিক মুদ্রা তহবিলের (আইএমএফ) ২০২৫ সালের মূল্যায়নে চিহ্নিত ১.৫ শতাংশ লক্ষ্যমাত্রার অনেক নিচে।

চীনের কেন্দ্রীয় ব্যাংক পিপলস ব্যাংক অব চায়না ২০২৬ সালের ২৭ মার্চ বার্ষিক পরিসংখ্যান প্রকাশ করে। এর আমানত বিমার নথিতে ২০২৫ সালের তথ্যের পাশাপাশি ২০১৭ সাল থেকে প্রকাশিত বার্ষিক বিবরণও রয়েছে। ২০২৫ সালের শেষে এই ব্যবস্থায় অংশ নেয় ৩,১১২টি ব্যাংকিং প্রতিষ্ঠান—ব্যবস্থাটির আওতা বোঝাতে প্রায়ই ব্যবহৃত ৩,০০০ সংখ্যাটির চেয়ে যা আরও নির্দিষ্ট হিসাব।

ব্যবধানটি বড়: প্রায় ১৩০ বিলিয়ন ইউয়ানের তহবিল বিমা সীমার আওতাভুক্ত আনুমানিক ১২৪ ট্রিলিয়ন ইউয়ান আমানতের সুরক্ষায় রয়েছে। তবে এর অর্থ এই নয় যে কোনো ব্যাংক ব্যর্থ হলে বিমাকৃত গ্রাহকেরা স্বয়ংক্রিয়ভাবে অর্থ হারাবেন। ব্যর্থ ব্যাংকের সম্পদ থেকে অর্থ উদ্ধার, খাতের অন্যান্য প্রতিষ্ঠানের অতিরিক্ত অবদান এবং সরকারি অর্থায়ন—সবই দায় মেটাতে সহায়তা করতে পারে।

মূল প্রশ্ন হলো, তহবিল নিজে ব্যয় মেটাতে না পারলে অর্থ দেবে কে। তহবিল ছোট হলে সংকটের সময় করা অর্থায়নের ওপর নির্ভরতা বাড়ে। সরকারি সহায়তার অর্থ ব্যাংকগুলোর কাছ থেকে কখনোই ফেরত আদায় করা না গেলে, শিল্পখাতের অর্থে মেটানো যেত এমন ক্ষতি শেষ পর্যন্ত সরকারি হিসাবের ওপর পড়ে।

২০২৫ সালের হিসাব কী দেখায়

২০২৫ সালে তহবিলে আসা অর্থের প্রকাশিত উৎসগুলোর মধ্যে ব্যাংকের প্রিমিয়ামই ছিল সবচেয়ে বড়। সংগৃহীত ৬৫.৬৪৬৯ বিলিয়ন ইউয়ান বছরের শেষে তহবিলের স্থিতির প্রায় অর্ধেক। এই তুলনা দেখায়, ইতিমধ্যে জমা হওয়া তহবিলের তুলনায় বার্ষিক অবদান উল্লেখযোগ্য—যদিও সুরক্ষিত আমানতের তুলনায় তহবিলের স্থিতি এখনো ছোট।

হিসাবে আরও রয়েছে ১.৭৪৭২ বিলিয়ন ইউয়ান সুদ আয়, মেয়াদপূর্তিতে অর্থায়ন সহায়তা থেকে ফেরত পাওয়া ১.৯৭০৬ বিলিয়ন ইউয়ান এবং ৩২৭.৯ মিলিয়ন ইউয়ান লভ্যাংশ। সংকটাপন্ন সম্পদ থেকে অর্থ উদ্ধারে এসেছে ৪.৩৪১৯ বিলিয়ন ইউয়ান। সমাধান করা প্রতিষ্ঠানগুলোর দেউলিয়া সম্পত্তি থেকে বণ্টনের মাধ্যমে এসেছে আরও ১৫১.৩ মিলিয়ন ইউয়ান।

এই খাতগুলো গুরুত্বপূর্ণ, কারণ আমানত বিমা শুধু প্রিমিয়াম সংগ্রহ করে আমানতকারীদের অর্থ দেয় না। কিছু সহায়তার অর্থ তহবিলে ফেরত আসতে পারে, আর কোনো প্রতিষ্ঠান ব্যর্থ হওয়ার পর সম্পদ উদ্ধার করলে চূড়ান্ত ব্যয় কমে। তাই সমাধান কার্যক্রমে শুরুতে বরাদ্দ করা অর্থ সব সময় স্থায়ী ক্ষতির সমান নয়।

২০২৫ সালে ঝুঁকি নিরসনে ব্যয় করা ১৩.৫৯৭২ বিলিয়ন ইউয়ান ছিল বছরের শেষে তহবিলের স্থিতির প্রায় ১০.৪ শতাংশ। বার্ষিক পরিসংখ্যানে ব্যয়ের পরিমাণ আছে, তবে সংক্ষিপ্ত বিবরণে কোন প্রতিষ্ঠানগুলো এই সহায়তা পেয়েছে বা ওই বছরের ব্যয়ের কতটা শেষ পর্যন্ত উদ্ধার হতে পারে, তা বলা হয়নি। সরাসরি সরকারি তহবিল-অনুপাত হিসাবের জন্য প্রয়োজনীয় বিমাকৃত আমানতের মোট পরিমাণও এতে নেই।

০.১ শতাংশের হিসাব যেভাবে

তহবিল-অনুপাত বলতে আইনে নির্ধারিত পরিশোধসীমার মধ্যে সুরক্ষিত আমানতের বিপরীতে তহবিলের স্থিতিকে বোঝায়। ব্যাংকিং ব্যবস্থার সব আমানতের বিপরীতে এটি হিসাব করা হয় না। চীন বিমাকৃত আমানতের পরিমাণ প্রকাশ করে না, তাই আনুমানিক ০.১ শতাংশের হিসাবটি পরোক্ষ পদ্ধতিতে করতে হয়।

আইএমএফের ২০২৫ সালের আর্থিক খাত মূল্যায়ন কর্মসূচির প্রতিবেদনে ২০২৩ সালের শেষ নাগাদ তহবিলের লক্ষ্য স্থিতি প্রায় ১.৬ ট্রিলিয়ন ইউয়ান, বা ২২৪ বিলিয়ন ডলার, এবং লক্ষ্য তহবিল-অনুপাত ১.৫ শতাংশ বলে উল্লেখ করা হয়। ১.৬ ট্রিলিয়ন ইউয়ানকে ১.৫ শতাংশ দিয়ে ভাগ করলে বিমাকৃত আমানতের অন্তর্নিহিত ভিত্তি দাঁড়ায় প্রায় ১০৭ ট্রিলিয়ন ইউয়ান।

পিপলস ব্যাংক অব চায়নার হিসাবে, ২০২৩ সালের শেষে মোট আমানত ছিল প্রায় ২৯০ ট্রিলিয়ন ইউয়ান। সে হিসাবে বিমাকৃত অর্থ ছিল মোট আমানতের প্রায় ৩৭ শতাংশ। ২০২৫ সালের শেষে প্রকাশিত মোট আমানতের ৩৩৬ ট্রিলিয়ন ইউয়ানের ওপর এই অনুপাত প্রয়োগ করলে বিমাকৃত আমানতের ভিত্তি দাঁড়ায় আনুমানিক ১২৪ ট্রিলিয়ন ইউয়ান।

বছরের শেষে তহবিলের প্রায় ১৩০ বিলিয়ন ইউয়ান স্থিতিকে ১২৪ ট্রিলিয়ন ইউয়ান দিয়ে ভাগ করলে অনুপাত হয় প্রায় ০.১০৫ শতাংশ, যা округ করে ০.১ শতাংশ বলা হয়েছে। এটি একটি আনুমানিক হিসাব, চীনের প্রকাশিত তহবিল-অনুপাত নয়। এতে ধরে নেওয়া হয়েছে, ২০২৩ থেকে ২০২৫ সালের মধ্যে মোট আমানতে বিমাকৃত আমানতের অংশ মোটামুটি অপরিবর্তিত ছিল।

আনুমানিক ২০২৫ সালের আমানত ভিত্তিতে প্রকাশিত ১.৫ শতাংশ লক্ষ্য প্রয়োগ করলে প্রয়োজন হতো প্রায় ১.৮৬ ট্রিলিয়ন ইউয়ান—প্রকৃত স্থিতির প্রায় ১৪ গুণ। ব্যবধান দাঁড়াত প্রায় ১.৭৩ ট্রিলিয়ন ইউয়ান। এটি প্রকাশিত লক্ষ্য অনুপাতের ভিত্তিতে করা তুলনা; ২০২৫ সালের জন্য কর্তৃপক্ষ নতুন কোনো লক্ষ্য স্থিতি ঘোষণা করেছে, এমন প্রমাণ নয়।

অধিকাংশ আমানতকারী কেন এখনো পুরো সুরক্ষা পেতে পারেন

চীনে প্রতি ব্যাংকে প্রত্যেক আমানতকারীর জন্য আইনি সুরক্ষা সীমা ৫০০,০০০ ইউয়ান। পিপলস ব্যাংক অব চায়নার তথ্য অনুযায়ী, এই সীমায় ৯৯ শতাংশের বেশি আমানতকারী পুরোপুরি সুরক্ষিত। ২০১৫ সালের ১ মে আমানত বিমা বিধিমালা কার্যকর হওয়ার পর থেকে সীমাটি অপরিবর্তিত রয়েছে।

মানুষের সংখ্যার হিসাবে বিস্তৃত সুরক্ষা এবং আমানতের স্থিতির হিসাবে তুলনামূলক ছোট বিমাকৃত অংশ—দুটি পাশাপাশি থাকতে পারে। আমানতকারীর সংখ্যা গুনলে প্রত্যেক ব্যক্তির গুরুত্ব সমান; অর্থের পরিমাণ গুনলে বড় অঙ্কের আমানত থাকা গ্রাহকদের গুরুত্ব বেশি হয়। অনেক গ্রাহকের আমানত পুরোপুরি সীমার নিচে থাকতে পারে, অথচ মোট অর্থের উল্লেখযোগ্য অংশ সীমার ওপরে থেকে যেতে পারে।

চীনের মাথাপিছু জিডিপির প্রায় পাঁচ গুণ এই পরিশোধসীমা আন্তর্জাতিক আয়-তুলনায় উদার। আন্তর্জাতিক আমানত বিমাকারী সমিতির হিসাবে, ২০২২ সালে জি-২০ অর্থনীতিগুলোতে সুরক্ষা সীমার মধ্যক ছিল মাথাপিছু জিডিপির ২.৫ গুণ। চীনের অনুপাত সেই মধ্যকের প্রায় দ্বিগুণ, তবে এ তুলনা থেকে দেশটির নগদ সীমাই সর্বোচ্চ—এমন সিদ্ধান্তে পৌঁছানো যায় না।

সুরক্ষার প্রতিশ্রুতি এবং তহবিলের সঞ্চিত অর্থ আলাদা প্রশ্নের উত্তর দেয়। প্রথমটি নির্ধারণ করে কোন আমানত সুরক্ষা পাবে। দ্বিতীয়টি দেখায়, ব্যয় মেটাতে খাতের কত অর্থ ইতিমধ্যে আলাদা করে রাখা হয়েছে। ছোট তহবিলের বিপরীতে ব্যাপক সুরক্ষার প্রতিশ্রুতি থাকলে বড় কোনো ব্যাংক ব্যর্থ হওয়ার সময় অর্থ উদ্ধার ও অতিরিক্ত অর্থায়নের ওপর নির্ভরতা বাড়ে।

অন্য ব্যবস্থার সঙ্গে চীনের তুলনা

যুক্তরাষ্ট্রের আমানত বিমা তহবিলের অনুপাত ২০২৫ সালের শেষে ছিল ১.৪২ শতাংশ, যা দেশটির আইনি ন্যূনতম ১.৩৫ শতাংশের বেশি। চীনের আনুমানিক ০.১ শতাংশের সঙ্গে তুলনা করলে যুক্তরাষ্ট্রের অনুপাত প্রায় ১৪ গুণ।

ইউরোপীয় ইউনিয়নে সাধারণত জাতীয় আমানত নিশ্চয়তা ব্যবস্থাগুলোর জন্য সুরক্ষিত আমানতের অন্তত ০.৮ শতাংশ তহবিল-লক্ষ্য নির্ধারণ করা হয়। অধিকাংশ সদস্য এ শর্ত পূরণ করেছে। আমানত নিশ্চয়তা ব্যবস্থা-সংক্রান্ত নির্দেশনায় অত্যন্ত কেন্দ্রীভূত ব্যাংকিং খাত থাকা যোগ্য দেশগুলোর জন্য ০.৫ শতাংশের নিম্নতর লক্ষ্য নির্ধারণের সুযোগ রয়েছে; ফ্রান্স এই বিধান ব্যবহার করে নিম্নতর লক্ষ্য পূরণ করেছে।

২০২৬ সালের মার্চের শেষে জাপানের তহবিল-অনুপাত ছিল ০.৪৩ শতাংশ, যা চীনের আনুমানিক অনুপাতের চার গুণেরও বেশি। ব্রাজিল ও ভারতের অনুপাতও অনেক উন্নত অর্থনীতির তুলনায় উল্লেখযোগ্যভাবে বেশি। জাপানের তথ্য প্রকাশের সময় চীন ও যুক্তরাষ্ট্রের তথ্যের সময়ের সঙ্গে মেলে না—তুলনা করার সময় বিষয়টি মনে রাখা দরকার।

এই তুলনাগুলো চীনের অর্থায়ন ঘাটতির আকার দেখায়, তবে আমানতকারীদের অর্থ হারানোর সম্ভাবনার ক্রমতালিকা নয়। বিমা ব্যবস্থাগুলোর অর্থায়নের ব্যবস্থা, প্রতিষ্ঠান সমাধানের ক্ষমতা এবং সরকারি সহায়তা পাওয়ার সুযোগ ভিন্ন। তহবিল-অনুপাত সঞ্চিত সম্পদের পরিমাপ; কোনো দেশের আর্থিক সুরক্ষা-ব্যবস্থার পূর্ণাঙ্গ সক্ষমতার মাপকাঠি নয়।

তহবিল কীভাবে কমে যেতে পারে, তা দেখিয়েছে বাওশাং

বাওশাং ব্যাংকের ব্যর্থতা দেখায়, একটি মাত্র সমাধান কার্যক্রমও তহবিলের ওপর কতটা চাপ সৃষ্টি করতে পারে। ২০২০ সালে ব্যাংকটি সমাধানে তহবিল থেকে ব্যয় হয় ৯৩ বিলিয়ন ইউয়ান, যা সে সময়ের তহবিল স্থিতির প্রায় তিন-চতুর্থাংশ। পিপলস ব্যাংক অব চায়না অতিরিক্ত অর্থায়ন সহায়তাও দেয়।

২০১৯ সালের হস্তক্ষেপের সময় দেওয়া সুরক্ষা প্রচলিত বিমা সীমার অনেক বাইরে ছিল। সব পরিবারের আমানত সুরক্ষিত করা হয়, আর অন্য দাবির ক্ষেত্রে ৫০ মিলিয়ন ইউয়ান পর্যন্ত পুরো সুরক্ষা দেওয়া হয়। এই সীমা আইনি ৫০০,০০০ ইউয়ান আমানত বিমা সীমার ১০০ গুণ। এর চেয়ে বড় দাবিতে আংশিক সুরক্ষা দেওয়া হয়।

এ ধরনের সিদ্ধান্ত আতঙ্ক ঠেকাতে এবং ব্যাংকিং সেবা সচল রাখতে সহায়তা করতে পারে, তবে এতে সমাধান কার্যক্রমের অর্থায়নে যে দাবিগুলো মেটাতে হয় তার পরিসরও বাড়ে। সীমিত আমানত সুরক্ষার জন্য জমা করা অর্থ ওই সীমার বাইরের পাওনাদারদের সুরক্ষায় ব্যবহার করা হলে, ব্যয় কেবল আইনি গ্যারান্টির অঙ্ক থেকে যতটা মনে হয় তার চেয়ে অনেক বেশি হতে পারে।

পিপলস ব্যাংক অব চায়নার আর্থিক স্থিতিশীলতা ব্যুরোর পরিচালক মেং হুই বাওশাংয়ের নিয়ন্ত্রণ গ্রহণ, ব্যবসা হস্তান্তর ও দেউলিয়া নিষ্পত্তিকে একটি সফল বাজার-প্রস্থান হিসেবে বর্ণনা করেছেন, যাতে ব্যবসার ধারাবাহিকতা বজায় রেখে আমানতকারীদের সুরক্ষা দেওয়া হয়। তাঁর বিবরণে লিয়াওনিংয়ের কয়েকটি নগর বাণিজ্যিক ব্যাংক এবং লিয়াওইয়াং রুরাল কমার্শিয়াল ব্যাংককে সহায়তা দেওয়ার কথাও রয়েছে। সমাধান কার্যক্রমের পরিচালনাগত সাফল্য এবং আর্থিক সুরক্ষা-ব্যবস্থার ওপর এর ব্যয় আলাদা বিষয়—দুটিই একই সঙ্গে উল্লেখযোগ্য হতে পারে।

এক দশকের প্রতিরোধ ও হস্তক্ষেপ

চীনে আমানত বিমার দায়িত্ব ব্যাংক ব্যর্থ হওয়ার আগেই শুরু হয়; এটি শুধু পরে গ্রাহকদের অর্থ পরিশোধের ব্যবস্থা নয়। দশম প্রতিষ্ঠাবার্ষিকী উপলক্ষে প্রকাশিত নিবন্ধে মেংয়ের বিবরণ অনুযায়ী, ব্যবস্থা চালুর পর থেকে তাঁর নিবন্ধে আলোচিত সময় পর্যন্ত মোট ৩৭৩.২ বিলিয়ন ইউয়ান প্রিমিয়াম সংগ্রহ করা হয়েছে। এটি ঐতিহাসিক মোট সংগ্রহের হিসাব, ২০২৫ সালের শেষে তহবিলের স্থিতি নয়।

ব্যবস্থাটির ভূমিকা কীভাবে বিস্তৃত হয়েছে, তা প্রধান মাইলফলকগুলোতে দেখা যায়:

• ১ মে, ২০১৫: আমানত বিমা বিধিমালা কার্যকর হয়।
• ২০১৬: প্রিমিয়াম নির্ধারণে বেঞ্চমার্ক হার থেকে প্রতিষ্ঠানভিত্তিক ঝুঁকির সঙ্গে সংযুক্ত হারে যাওয়া হয়।
• ২০১৭ সাল থেকে: প্রাথমিক সংশোধনমূলক পদক্ষেপের লক্ষ্য ছিল প্রতিষ্ঠানগুলোর সমাধান কার্যক্রমের প্রয়োজন হওয়ার আগেই ঝুঁকি কমানো।
• ২০১৯: বাওশাং ব্যাংকসহ ঝুঁকি নিরসনে তহবিল অংশ নিতে শুরু করে এবং একটি আমানত বিমা কোম্পানি প্রতিষ্ঠিত হয়।
• নভেম্বর ২০২০: পুরো ব্যবস্থায় আমানত বিমার পরিচিতি-চিহ্ন চালু করা হয়।
• ২০২২: আর্থিক নিয়ন্ত্রকেরা আর্থিক স্থিতিশীলতা নিশ্চয়তা তহবিল প্রতিষ্ঠা করেন।
• ২৭ মার্চ, ২০২৬: কেন্দ্রীয় ব্যাংক ২০২৫ সালের তহবিলের হিসাব প্রকাশ করে।

মেংয়ের ভাষ্য, ২০১৭ সাল থেকে ৬০০টির বেশি প্রতিষ্ঠানে প্রাথমিক সংশোধনমূলক পদক্ষেপের মাধ্যমে ঝুঁকি কমানোর প্রাথমিক সাফল্য এসেছে। এসব পদক্ষেপের মধ্যে ছিল অতিরিক্ত মূলধন রাখার নির্দেশ, সম্পদ বৃদ্ধিতে নিয়ন্ত্রণ, বড় ঋণ লেনদেনে বিধিনিষেধ এবং ঋণনির্ভরতা কমানো—অর্থাৎ প্রতিষ্ঠানের আর্থিক সম্পদের তুলনায় ঋণের পরিমাণ কমানো।

আগাম প্রতিরোধমূলক কাজ ও তহবিল গঠন একই সমস্যার ভিন্ন দিক সামলায়। আগেভাগে পদক্ষেপ নিলে ব্যর্থতার সংখ্যা ও ব্যয় কমতে পারে। তবে এতে সব সমস্যাগ্রস্ত প্রতিষ্ঠান ঘুরে দাঁড়াবে, এমন নিশ্চয়তা নেই; তাই পর্যাপ্ত তহবিল এবং স্পষ্ট অর্থায়ন ব্যবস্থা প্রয়োজন থেকেই যায়।

তহবিলের বাইরের ক্ষতির দায় কার

ব্যর্থ ব্যাংকের সম্পদ বিক্রি করা বা ঋণ আদায় করা গেলে, সেই অর্থ সমাধান কার্যক্রমের ব্যয়ের কিছুটা ফেরত দিতে পারে। ২০২৫ সালের হিসাবে সংকটাপন্ন সম্পদ থেকে অর্থ উদ্ধার এবং দেউলিয়া সম্পত্তি থেকে বণ্টনের তথ্য এ প্রক্রিয়ার বাস্তব উদাহরণ। তবে আমানতকারীদের অর্থ পাওয়ার সুযোগ বজায় রাখতে যখন অর্থ প্রয়োজন হয়, তখন সম্পদ থেকে অর্থ উদ্ধার হতে দেরি হতে পারে।

ব্যাংকের কাছ থেকে অতিরিক্ত অবদান নিয়ে ঘাটতি পূরণ করা যায়, তবে সময়টি গুরুত্বপূর্ণ। আর্থিক চাপের সময়ে বড় অঙ্কের অর্থ দিতে বললে আগে থেকেই ক্ষতি বা তহবিল-সংকটে থাকা প্রতিষ্ঠানগুলো আরও দুর্বল হতে পারে। পরিস্থিতি তুলনামূলক স্থিতিশীল থাকতেই বেশি অর্থ সংগ্রহ করলে দায় আগেভাগে ভাগ হয় এবং প্রয়োজনের আগে তহবিল গড়ে ওঠে।

সরকারি সহায়তা আরেকটি পথ। কেন্দ্রীয় বা স্থানীয় কর্তৃপক্ষ সরকারি অর্থ দিতে পারে। এমন সহায়তার প্রত্যাশা ব্যাখ্যা করতে পারে, ছোট বিমা তহবিল থাকা সত্ত্বেও আমানতকারীদের আস্থা কেন দৃশ্যত ক্ষতিগ্রস্ত হয়নি। আর্থিক স্থিতিশীলতা নিশ্চয়তা তহবিলও সহায়তা দিতে পারে, যদিও জনসমক্ষে প্রকাশিত তথ্য থেকে এর আকার, কার্যাবলি এবং আমানত বিমার সঙ্গে সম্পর্ক যথেষ্ট স্পষ্ট নয়।

সাময়িক সরকারি অর্থায়ন এবং স্থায়ী সরকারি ক্ষতি এক বিষয় নয়। ব্যাংকগুলো পরে মূল্যায়নের মাধ্যমে ব্যয় পরিশোধ করলে শেষ পর্যন্ত দায় বহন করে খাতটি। কার্যকরভাবে অর্থ উদ্ধারের ব্যবস্থা না থাকলে ব্যয় সরকারের ওপরই থেকে যায়। ক্ষতি ভাগাভাগির স্পষ্ট নিয়ম ছাড়া ব্যাপক সুরক্ষা ব্যাংক ও বড় পাওনাদারদের ঝুঁকি বিবেচনায় নেওয়ার প্রণোদনাও কমাতে পারে।

সংস্কার প্রস্তাবে কী বদলাতে পারে

মেংয়ের প্রস্তাবিত পরিবর্তনগুলোর সঙ্গে তহবিলের সঞ্চিত অর্থ বাড়ানোর প্রয়োজনীয়তার মিল রয়েছে। তিনি সঞ্চিত সম্পদ বাড়ানো, তহবিলের নিরাপত্তা বজায় রেখে বিনিয়োগের সুযোগ সম্প্রসারণ এবং প্রয়োজনের সময় নগদ অর্থ দিতে পারে এমন বিকল্প অর্থায়নব্যবস্থা খতিয়ে দেখার আহ্বান জানিয়েছেন। তাঁর বিবরণে ২০২৫ সালের সরকারি কর্মপ্রতিবেদনে আমানত বিমাসহ আর্থিক ঝুঁকি ব্যবস্থাপনার জন্য সম্পদ পুনরায় জোগানের আহ্বানের কথাও রয়েছে।

ঝুঁকিভিত্তিক প্রিমিয়াম নেওয়ার বিদ্যমান ব্যবস্থার সঙ্গে মিলিয়ে দেখলে বেশি অবদানের পক্ষে যুক্তি সবচেয়ে জোরালো। তহবিলের জন্য বেশি ঝুঁকি তৈরি করা ব্যাংকগুলো বেশি অবদান দেবে, আর সংকটে হঠাৎ প্রিমিয়াম বাড়ানোর প্রয়োজন হওয়ার আগেই ব্যবস্থা সঞ্চিত অর্থ বাড়াবে। প্রকাশিত ১.৫ শতাংশ লক্ষ্যে পৌঁছানোর কোনো সময়সূচি উল্লেখ করা হয়নি।

ব্যয়ের নিয়মও সমান গুরুত্বপূর্ণ। ভবিষ্যতের সমাধান কার্যক্রমে আইনি সীমার বাইরের দাবিগুলো নিয়মিত সুরক্ষা দেওয়া হলে বড় তহবিলও নিঃশেষ হতে পারে। নিয়মশৃঙ্খলাপূর্ণ ব্যবস্থায় শেয়ারহোল্ডার ও বিমার আওতার বাইরের পাওনাদারদের আইনি অবস্থান অনুযায়ী ক্ষতির দায় নিতে হবে; ব্যতিক্রমী সরকারি সহায়তা দেওয়া হলে খাতটির কাছ থেকে ব্যয় ফেরত আদায়ের ব্যবস্থাও থাকতে হবে।

মেং আরও প্রস্তাব করেছেন, শেষ পর্যন্ত আমানত বিমা বিধিমালার বদলে আমানত বিমা আইন করা, আগাম সংশোধনমূলক ব্যবস্থা জোরদার করা এবং সমাধানের উপকরণ বাড়ানো। এগুলো প্রস্তাব, কার্যকর আইন নয়। আইন প্রণয়নের নির্দিষ্ট তারিখ, প্রিমিয়াম বাড়ানোর সময়সূচি বা দুটি তহবিল কীভাবে একসঙ্গে কাজ করবে তা স্পষ্ট করার সময়সীমা দেওয়া হয়নি।

তাৎক্ষণিকভাবে তথ্য প্রকাশের ঘাটতিটি আরও মৌলিক: বিমাকৃত আমানতের মোট পরিমাণ প্রকাশ করলে তহবিল-অনুপাত সরাসরি হিসাব করা এবং ধারাবাহিকভাবে পর্যবেক্ষণ করা সম্ভব হবে। তা না হওয়া পর্যন্ত আনুমানিক ০.১ শতাংশ অনুপাতটি আইএমএফের ২০২৩ সালের লক্ষ্য-পরিসংখ্যান থেকে অনুমিত বিমাকৃত আমানতের অংশকে পরবর্তী বছরের হিসাবে প্রয়োগ করার ওপর নির্ভরশীল থাকবে।

মূল বিষয়গুলো

• চীনের আমানত বিমা তহবিলে ২০২৫ সালের শেষে ছিল ১৩০.৪৩৫২ বিলিয়ন ইউয়ান; ব্যবস্থায় অংশ নেওয়া ব্যাংকিং প্রতিষ্ঠানের সংখ্যা ছিল ৩,১১২।
• ২০২৫ সালে তহবিলটি ৬৫.৬৪৬৯ বিলিয়ন ইউয়ান প্রিমিয়াম সংগ্রহ করে এবং ঝুঁকি নিরসনে ব্যয় করে ১৩.৫৯৭২ বিলিয়ন ইউয়ান।
• তহবিলের আনুমানিক অনুপাত ছিল প্রায় ০.১ শতাংশ; আইএমএফের প্রতিবেদনে উল্লেখিত লক্ষ্য ১.৫ শতাংশ।
• কেন্দ্রীয় ব্যাংকের তথ্য অনুযায়ী, প্রতি ব্যাংকে আমানতকারীর জন্য ৫০০,০০০ ইউয়ান সীমায় ৯৯ শতাংশের বেশি আমানতকারী পুরোপুরি সুরক্ষিত।
• ২০২০ সালে বাওশাং ব্যাংকের সমাধানে তহবিল থেকে ৯৩ বিলিয়ন ইউয়ান ব্যয় হয় এবং আইনি সীমার বাইরেও সুরক্ষা দেওয়া হয়।
• তহবিল ছোট হলেই আমানতকারীদের ক্ষতি হবে, এমন নয়; তবে এতে অতিরিক্ত অর্থায়নের ওপর নির্ভরতা বাড়ে।
• প্রস্তাবগুলোর মধ্যে রয়েছে তহবিল বাড়ানো, সংশোধনমূলক ক্ষমতা জোরদার এবং বিকল্প অর্থায়নের ব্যবস্থা। বাস্তবায়নের কোনো সময়সূচি নির্দিষ্ট করা হয়নি।